ELS/DLS 중도상환

• 중도상환 신청 가능일 : (발행일의 익거래일부터 만기평가일(불포함) 이전 3영업일까지) 매 영업일 오전 09:00 ~ 오후4:00
• 중도상환 금액 지급일 : ELS(ELB)는 신청일(불포함) 이후 3영업일, DLS(DLB)는 신청일(불포함) 이후 4영업일 (해당 회차의(간이)투자설명서 참조)
  • 평가일(불포함) 2영업일 전부터 평가일까지는 중도상환 신청이 불가하며 월쿠폰지급 평가일도 2영업일 전부터 월쿠폰지급 평가일까지 중도상환신청이 불가합니다.
  • 중도상환 신청 취소는 신청일 당일에만 가능합니다.

중도상환금액은 아래 수준에서 지급됩니다.

• ELS/ELB는 중도상환금액 결정일(중도상환 신청일 익거래소영업일)의 종가가 반영된 공정가액(기준가)의 95%이상이며, 발행 후 6개월 미만 시 90%이상에서 지급됩니다
• 2012년 5월 이전 발행 ELS(1회 ~ 2838회) 및 DLS/DLB 전 회차는 공정가액(기준가)의 90%이상에서 지급됩니다.

• 공정가액(기준가) : 외부의 민간채권평가기관 3곳으로부터 수신한 ELS/DLS의 평가가격으로 10,000을 기준으로 산출됩니다.
  공정가액(기준가)은 기초자산 가격, 기초자산 가격 변동성, 만기/상환주기, 상환조건, 이자율 등이 반영되어 산출되며 당일 기초자산 종가가 반영된 공정가액은 오후 7시 이후 적용됩니다.
  따라서 S&P500, EUROSTOXX50 등과 같이 종가 산출시 간이한국시간 기준 오후 7시 이후인 해외지수 만으로 이루어진 상품의 경우, 해당 기초지수 종가의 공정가액 반영이 하루 지연될 수 있습니다.
• 중도상환금액 : 중도상환 신청일 익거래소 영업일에 해지 운용사가 중도상환 신청금액에 해당하는 기초자산 주식, 채권, 옵션 등을 매도한 후 중도상환금액 지급일에 지급하게 되는 실제 금액입니다.
  • 공정가액(기준가)와 중도상환금액 간 차이 : ELS/DLS는 거래소에 상장되어 거래가 되는 상품이 아니기 때문에, 시장가격이 존재하지 않으므로 외부의 민간채권 평가기관모델에 의해 ELS/DLS를 이론상으로 평가한 가격을 공정가액(기준가)로 사용하고 있습니다.
    따라서 실제 중도상환금액은 이론가격인 공정가액(기준가)과 괴리가 발생할 수 있습니다.다만, 중도상환금액을 지급하도록 함으로써 투자자를 보호하고 있습니다.
    즉, 공정가액(기준가)과 중도상환금액 과의 차이는이론가격과 시장가격과의 괴리분입니다.
  • ELS/DLS는 거래소에 상장되어 거래가 되는 상품이 아니기 때문에 실시간으로 가격을 조회할 수 없어, 민간 채평가사 모델에 의해 ELS/DLS를 이론상으로 평가하고 이를 공정가액(기준가)로 사용하고 있습니다.
  • 따라서 중도상환금액과 이론가격인 공정가액(기준가)는 괴리가 날 수 있고, 이 괴리률에 제한을 두어 ELS/DLS 투자자를 보호하고 있습니다.
    • 즉, 공정가액(기준가)과 중도상환금액과의 차이는 수수료가 아닌, 이론가격과 시장가격과의 괴리 분입니다.

영업점, ARS, 홈페이지, HTS 및 앱(app)에서도 영업일 오전 09:00 ~ 오후 04:00까지 신청이 가능합니다.